如何开放式基金份额?开放式基金认购份额的计算

touzi333 2 0

如何开放式基金份额的申购赎回?如何进行交易操作?这些问题都是投资者需要注意的。下面我们就一起来看看吧。首先,我们要明确的是,开放式基金是可以随时申购赎回的,只要满足一定条件就可以。具体来说,就是在规定的时间内,基金管理人可以根据市场情况,自主决定是否开放申购赎回回。这样一来,投资者就可以根据自己的需求,选择适合自己的基金产品。


一:开放式基金份额转换

尊敬的投资者: 您好! 基金份额是指购买金额除以当日的基金单位净值为基准计算的申购价格,有效份额单位为份.通常情况下基金会规定:计算结果保留小数点后几位,舍去部分归基金资产所有. 以申购博时价值增长基金为例: 申购份额=申购金额/基金份额净值. 申购成功后,您所持有博时价值增长基金的基金份额即为上述公式中的申购份额. 希望以上信息能够对您有所帮助,谢谢您的留言.

二:开放式基金份额固定吗

最近,各基金的二季度报告陆续披露了。你了解公募基金的定期报告吗?

定期报告有几种?

基金定期报告有季报、中报、年报3种类型。

每只成立满2个月及以上的基金,都要按如下时间要求披露定期报告:

类型

披露时间

季报

每季度结束后15个工作日内

中报

上半年结束之日起2个月内

年报

每年结束起3个月内

其中,季报披露的信息更及时,中报、年报的信息量更全,年报中的财务会计报告还要经过会计师事务所审计。

定期报告披露了基金运作信息,是我们了解和掌握基金投资运作和收益情况的重要途径。

在定期报告中,我们

问题

答案

我的基金表现咋样?

查看“主要财务指标和基金净值表现”,该部分披露了基金的净值表现,以及净值和业绩比较基准表现的比较,直观反映了基金业绩。

基金经理是怎么管理基金的?

查看“管理人报告”,了解基金经理的投资理念、操作思路、对后市的看法等。

投了什么股票和债券?

查看“投资组合报告”,了解报告期末基金的资产配置情况、行业分布、前十大重仓股(季报只披露前十大重仓股,中报和年报披露所有)、前5大重仓债券等。

规模变大还是变小了?

查看“开放式基金份额变动”,了解报告期内基金份额变化情况。

基金公司自己买没买?

查看“基金管理人运用固有资金投资本基金情况”,该部分披露了基金公司用了多少自有资金自购该基金。

机构拿得多吗?

查看“基金份额持有人信息(仅中报、年报)”,了解机构投资者的持有占比、基金公司员工持有该基金情况。

如何通过定期报告分析基金的规模?

每季度末的基金份额和金额都会披露在定期报告中:

要了解基金的金额,可以看“主要财务指标”中的“期末基金资产净值”。

要了解基金的份额,可以直接看 “基金产品概况”中的“报告期末基金份额总额”。

报告期期初基金份额总额

报告期期间基金总申购份额

减:报告期期间基金总赎回份额

报告期期间基金拆分变动份额(份额减少 以“-”填列)

报告期期末基金份额总额

我们还是可以从份额和金额2个维度来看。

基金份额规模的变动主要

如果基金份额持续增加,有可能说明该基金的投资方向、投资风格有吸引力或投资业绩表现得到市场认可;反之基金份额持续减少,则要么可能是客户收益已达预期选择止盈退出,要么是不再看好这只基金的投资方向等,甚至也有可能是不满意该基金的管理运作和业绩表现而选择“用脚投票”。

对于短期内规模快速大幅增长的基金,恐怕我们还要多一份冷静分析,基金过往的表现并不代表未来走势,做投资还是要综合自身的风险承受能力和对基金投资方向、投资风格等的认识,选择适合自己的基金,谨慎投资。

基金金额规模的变动可能有2方面原因:份额变动、基金净值变动。

基金的金额规模发生变动,我们需要综合考虑份额和净值变动,假设份额没怎么增加,但金额大幅增长,那就说明报告期内基金净值增长不少。

关于基金规模的常见问题

不一定。

不能仅以基金规模的大小来判断基金的好坏。有时候基金规模的增加,可能是因为基金过往业绩不错,基金净值上涨或新增资金流入;也可能是投资者看好基金未来增长的潜力,例如看好基金主要投资方向或行业的未来发展和投资价值等。基金过往业绩和运作表现不代表基金未来走势,要注意避免盲目跟风,理性投资。

一般来说,规模大的基金,可投资产规模大,需要研究覆盖更多的证券,在研究和投资过程中,对基金经理以及整个投研、交易团队的综合能力要求更高。

不过,因为单只基金和同公司所有基金合计持有一家公司发行证券上限为10%,规模大的基金可能较难重仓中小市值证券。但如果基金资产规模过大,可能使基金无法找到合适的投资品种、对基金业绩产生负面影响时,基金管理人可以通过限额、暂停申购等方式,维护基金平稳运作和现有持有人利益。

通常情况下,规模小的基金调仓、操作可以更灵活,但基金在运作中,其固定的信息披露费、审计费等费用分摊到每份基金份额上,使每份基金所要承担的费用成本相对较高。

当基金连续60个工作日持有人数量不满200人或基金资产净值低于5000万元,基金还可能面临清盘风险(发起式基金另有规定),因此,对于这类“迷你”基金,我们还是要多多留意。

所以,规模大和规模小的基金各有特点,基金规模的大小并不是评价一只基金的最主要因素,我们还是要结合其他因素更综合、更全面地了解基金。

经过以上介绍,大家有没有对定期报告有所了解呢?

定期报告就像解读基金运作的“秘籍”,详细涵盖了基金的运作信息。要真的了解这些信息,我们还有很多需要修炼的地方。

数据及图表

声明:本资料仅用于投资者教育,不构成任何投资建议。我们力求本资料信息准确可靠,但对这些信息的准确性、完整性或及时性不作保证,亦不对因使用该等信息而引发的损失承担任何责任,投资者不应以该等信息取代其独立判断或仅根据该等信息做出决策。基金有风险,投资需谨慎。


三:关于开放式基金份额登记

开放式基金份额计算方法如下:净申购金额=申购金额÷(1+申购费率);申购费用=申购金额-净申购金额;申购份额=净申购金额÷T日(指基金交易日)基金份额净值;持有份额=可用份额+当日卖出(未确认的卖出金额)。一般来讲,基金公司是会为投资人计算好基金份额的,无需自行计算。


四:开放式基金份额计算公式

申购开放式基金单位数量份额的计算方法如下:
净申购金额=申购金额/(1+申购费率)
申购费用=申购金额-净申购金额
申购份额=净申购金额/T日基金份额净值
假如投资者投资50,000元认购某开放式基金,假设申购费率为1%,当日的基金单位净值为1.1688元,其得到的份额为:
净申购金额=50,000/(1+1%)=49504.95元
申购费用=50000-49504.95=495.05元
申购份额=49504.95/1.1688=42355.36份
开放式基金(Open-endFunds)又称共同基金,是指基金发起人在设立基金时,基金单位或者股份总规模不固定,可视投资者的需求,随时向投资者出售基金单位或者股份,并可以应投资者的要求赎回发行在外的基金单位或者股份的一种基金运作方式。
投资者既可以通过基金销售机构购买基金使得基金资产和规模由此相应的增加,也可以将所持有的基金份额卖给基金并收回现金使得基金资产和规模相应的减少。
从不同的角度我们可以将开放式基金分成不同的类别。
根据能不能在证券交易所挂牌交易,开放式基金可分为上市交易型开放式基金和契约型开放式基金。
上市交易型开放式基金,是指基金单位在证券交易所挂牌交易的证券投资基金,这类基金的交易双方是各个投资者。比如交易型开放式指数基金(ETF)、上市开放式基金(LOF)。
契约型开放式基金,是指基金单位不能在证券交易所挂牌交易的证券投资基金。这类基金虽然不能在证券交易所挂牌交易,但可以通过“申购”、“赎回”来进行交易,这类基金的交易双方是投资者和基金公司。
根据投资对象的不同,开放式基金可分为股票基金、债券基金、混合基金、货币市场基金、期货基金、期权基金,认股权证基金等。
股票基金是指以股票为投资对象的投资基金(股票投资比重占80%以上);债券基金是指以债券为投资对象的投资基金(债券投资比重占80%以上);混合基金是指股票和债券投资比率介于以上两类基金之间可以灵活调控的;货币市场基金是指以国库券、大额银行可转让存单、商业票据、公司债券等货币市场短期有价证券为投资对象的投资基金。
期货基金是指以各类期货品种为主要投资对象的投资基金;期权基金是指以能分配股利的股票期权为投资对象的投资基金;认股权证基金是指以认股权证为投资对象的投资基金。
另外,根据不同的投资风格,我们专门把股票基金分为成长型、价值型和混合型基金。成长型股票基金是指主要投资于收益增长速度快,未来发展潜力大的成长型股票的基金;价值型股票基金是指主要投资于价值被低估、安全性较高的股票的基金。价值型股票基金风险要低于成长型股票基金,混合型股票基金则是介于两者之间。
根据投资目标的不同,开放式基金可分为成长型基金、收入型基金和平衡型基金。
成长型基金,是指以追求资产的长期增值和盈利为基本目标从而投资于具有良好增长潜力的上市股票或其他证券的证券投资基金。
收入型基金,是指以追求当期高收入为基本目标从而以能带来稳定收入的证券为主要投资对象的证券投资基金。
平衡型基金,是指以保障资本安全、当期收益分配、资本和收益的长期成长等为基本目标从而在投资组合中比较注重长短期收益-风险搭配的证券投资基金。
根据投资理念的不同,开放式基金可分为主动型基金与被动(指数型)基金。
主动型基金是一类力图取得超越基准组合表现的基金。与主动型不同,被动型基金并不主动寻求取得超越市场的表现,而是试图复制指数的表现。被动型基金一般选取特定的指数作为跟踪对象,因此通常又被称为指数基金。

五:开放式基金份额申购

基金申购费=购买金额/(1+申购费率)*申购费率
基金申购份额的计算公式:
假定用1万元申购某只基金,申购费率是1.5%,当日净值是1.2000。
净申购金额=申购金额÷(1+申购费率)=10000.00÷(1+1.5%)≈9852.22(元)
申购费用=申购金额-净申购金额=10000.00-9852.22=147.78(元)
申购份额=净申购金额÷T日基金份额净值=9852.22÷1.2000≈8210.18(份)
基金赎回费用=赎回金额×赎回费率
都是根据金金额的不同是个具体数字,书上和理解都有误:
我国法律规定,申购费率不得超过申购金额的5%。目前国内的开放式基金的申购费率一般为申购金额的1%~2%,并且设多档费率,申购金额大的适用的费率也较低。 我国法律规定,赎回费率不得超过赎回金额的3%,赎回费收入在扣除基本手续费后,余额应当归基金所有。目前国内开放式基金的赎回费率一般在1%以下。

发表评论 (已有0条评论)

还木有评论哦,快来抢沙发吧~